Einde inhoudsopgave
Speaking the same language (AN nr. 181) 2023/2.5.2
2.5.2 De betekenis van powers in het Anglo-Amerikaanse trustrecht
1
mr. K.R. Filesia, datum 25-09-2023
- Datum
25-09-2023
- Auteur
mr. K.R. Filesia
- JCDI
JCDI:ADS717501:1
- Vakgebied(en)
Ondernemingsrecht (V)
Voetnoten
Voetnoten
Voor een gedetailleerde uiteenzetting van de geschiedenis van powers in het Anglo-Amerikaanse recht zie: E.B. Sugden, A Practical Treatise of Powers (Vol. 1), London: S. Sweet 1845, p. 1 e.v.; G. Farwell, A Concise of Treatise on Powers (3 Ed.), London: Stevens & Sons Limited 1916, p. 3-7.
J.A. McGhee, Snell’s Equity, London: Sweet & Maxwell 2020, p. 256. Zie ook: G. Thomas, Thomas on Powers, Oxford: Oxford University Press 2012, p. 1-2; G. Thomas & A. Hudson, The Law of Trusts, Oxford: Oxford University Press 2010, p. 403; J. Glister & J. Lee, Hanbury & Martin. Modern Equity, London: Sweet & Maxwell 2021, p. 157; R. Wilson, Halsbury’s Laws of England. Trusts and Powers (volume 98), London: LexisNexis 2019, nr. 1.
E.B. Sugden, A Practical Treatise of Powers (Vol. 1), London: S. Sweet 1845, p. 2; G. Farwell, A Concise of Treatise on Powers (3 Ed.), London: Stevens & Sons Limited 1916, p. 3, L. Tucker, N. Le Poidevin & J. Brightwell, Lewin on Trusts, London: Sweet & Maxwell 2020, nr. 28-007 & 28-008; G. Thomas, Thomas on Powers, Oxford: Oxford University Press 2012, p. 6-7; D. Waters, ‘The power in a trust instrument to add and delete beneficiaries’, Estates, Trusts & Pensions Journal 2012/31, p. 174; J.A. McGhee, Snell’s Equity, London: Sweet & Maxwell 2020, p. 257.
Vóór de 20e eeuw waren powers niet meer dan simpele c.q. strikte instructies aan de trustee ter zake de overdracht van goederen. De juiste uitvoering daarvan was gebonden aan de ‘conscience’ van de trustee. Zie hiervoor: E.B. Sugden, A Practical Treatise of Powers (Vol. 1), London: S. Sweet 1845, p. 10-12.
D. Waters, ‘The power in a trust instrument to add and delete beneficiaries’, Estates, Trusts & Pensions Journal 2012/31, p. 174.
Zie ook: R. Wilson, Halsbury’s Laws of England. Trusts and Powers (volume 98), London: LexisNexis 2019, nr. 1, J.A. McGhee, Snell’s Equity, London: Sweet & Maxwell 2020, p. 257; J.E. Penner, The Law of Trusts, Oxford: Oxford University Press 2019, p. 61-62; J.E. Penner, The Law of Trusts, Oxford: Oxford University Press 2022, p. 50-51; P. Matthews e.a., Underhill & Hayton. The Law of Trusts and Trustees, London: Butterworths/LexisNexis 2022, p. 950-951.
L. Ho, ‘‘Breaking Bad’. Settlor’s reserved powers’ in: R.C. Nolan, K.F.K. Low & T.H. Wu (red.), Trusts and Modern Wealth Management, Cambridge: Cambridge University Press 2018, p. 36 e.v., C. McKenzie, ‘Having and eating the cake: a global survey of settlor reserved power trusts: Part 1’, Private Client Business 2007/5, p. 336 e.v; R.C. Nolan, ‘Trustees and Third-Party Powers’, in: R.C. Nolan, K.F.K. Low & T.H. Wu (red.), Trusts and Modern Wealth Management, Cambridge: Cambridge University Press 2018, p. 58-59, J.E. Penner, The Law of Trusts, Oxford: Oxford University Press 2019, p. 61-62; J.E. Penner, The Law of Trusts, Oxford: Oxford University Press 2022, p. 50-51; J.A. McGhee, Snell’s Equity, London: Sweet & Maxwell 2020, p. 257. Zie ook: J.G. Riddall, The Law of Trusts, Oxford: Oxford University Press 2002, p. 265-267.
Zoals in het voorgaande is gemeld, wordt naar Anglo-Amerikaans recht iedere bevoegdheid om handelingen te verrichten, als een power beschouwd. In het trustrecht wordt aan de uitdrukking ‘power’ echter een engere betekenis toegekend. Een power kan in dit verband het beste als volgt worden gedefinieerd:
“an authority vested in a person to deal with or dispose of property not his own beneficially”.2
Dit impliceert dat powers in het trustrecht veelal worden verleend in het kader van het beheer van de trust of de beschikking van de trustgoederen binnen de grenzen van de power.
Behalve voor de trustfiguur, is de wisselwerking tussen de systemen van ‘common law’ en equity mede van belang voor de rechtsfiguur van powers in het Anglo-Amerikaanse trustrecht. Nagenoeg alle powers die in het kader van het trustrecht kunnen worden gecreëerd, worden – evenals de werking van de trust – beheerst door de beginselen van equity.3
De wereldwijde toename van de welvaartsgroei in de laatste decennia van de vorige eeuw en de daarmee gepaard gaande estateplanning hebben ertoe geleid dat er frequenter en in een bredere context4 gebruik wordt gemaakt van powers in het trustrecht.5 Thans wordt de instelling van een trust naar Anglo-Amerikaans recht veelvuldig gecombineerd met de creatie van de daarop betrekking hebbende powers.6 Door powers als instrument in het trustrecht te gebruiken, kan het beheer van de trust creatief worden ingericht, opdat een grote mate van flexibiliteit bereikt wordt. Vaak wil de settlor van een trust met de creatie van powers ervoor zorgen dat de verkrijger van de power eenvoudig kan inspelen op veranderende c.q. onvoorziene omstandigheden die in de toekomst kunnen optreden. Afhankelijk van de intentie van de settlor, kunnen powers voor verschillende redenen in het leven worden geroepen. Men denke hierbij bijvoorbeeld aan situaties waarin:
de settlor van een trust die – enige controle wil blijven uitoefenen – een power voorbehoudt;
aan de trustee een power wordt verleend, teneinde hem – in het kader van zijn trustrechtelijke verplichtingen – meer beslissingsvrijheid te verschaffen;
de settlor aan de beneficiary een power verleent, met het doel een trustgoed dat door de beneficiary is c.q. zal worden verkregen, na zijn overlijden binnen een aangewezen groep te behouden; of
aan een derde – op basis van diens expertise – een power wordt toegekend, zodat de expertise van de derde bij de uitoefening van de power de trust ten goede komt.7