4.5.7.3 Gevolgen van de check-the-box regulations

De check-the-box regulations hebben het belang van de fiscaliteit in het vormgeven van vennootschapsvormen in beginsel doen afnemen. Dit betekent dat in de Verenigde Staten andere factoren een belangrijkere rol zijn gaan spelen bij de keuze voor een rechtsvorm, zoals restricties door statelijk recht op het gebruik van bepaalde rechtsvormen en onzekerheid over de toepassing van andere gebieden van het recht, zoals het insolventierecht en het federaal arbeidsrecht. Toch blijven er verschillen in belastingheffing bestaan die soms van betekenis kunnen zijn bij het kiezen van een vennootschapsvorrn.1 Een deelnemer in een LLC betaalt bijvoorbeeld meer in de vorm van self-employment belastingen in verhouding tot een Subchapter S corporation. Belastingheffing onder Subchapter K is over het algemeen gunstiger dan de belastingheffing onder Subchapter S en C.2 S-corporations hebben minder gunstige regels voor de belastbaarheid van bepaalde vermogensdelen en de kwalificatie als personenvennootschap kan grotere flexibiliteit verschaffen bij de allocatie van voordelen en de belastingimpact op de verscheidene participanten. Onder Subchapter K kunnen de deelnemers zelf kiezen op welke manier de toewijzing van de aftrekbare bedragen plaatsvindt. Het belastingregime waaronder de S-corporation valt, is een afgeleide van het regime van de C-corporation. Het gevolg hiervan is dat het S-regime vaak terugvalt op de ongunstige bepalingen van het C-regime.