3.6.1.2.1 Renteaftrekbeperkingen

Het begrip ‘rente’ is van belang bij de toepassing van diverse renteaftrekbeperkingen.1 De vraag is of de afschrijving van agio kwalificeert als rente. Fiscaal is het begrip rente niet gedefinieerd. Uit de rechtspraak blijkt dat het civielrechtelijke begrip leidend is, tenzij er fiscaal een herkwalificatie van de lening plaatsvindt.2 In civielrechtelijke zin is rente de door de debiteur aan haar crediteur betaalde vergoeding voor het verstrekken van een geldlening. Het begrip rente lijkt echter economisch te moeten worden opgevat. Dat blijkt bijvoorbeeld uit het feit dat ook renteloze leningen onder de aftrekbeperkingen vallen indien in zakelijke verhoudingen rente berekend zou worden en uit het feit dat het begrip geldlening economisch moet worden uitgelegd. Voor de stelling dat de afschrijving van de post agio moet worden aangemerkt als rente kan een aanwijzing worden gevonden in HR 23 januari 2004, nr. 38029, BNB 2004/163. In dit arrest ging de Hoge Raad ervanuit dat een opwaardering van een schuld als gevolg van een daling van de marktrente moest worden gezien als het in aanmerking nemen van de op toekomstige jaren betrekking hebbende rentelast. De Hoge Raad beschouwt in genoemd arrest derhalve de post (dis)agio als rente. Mijns inziens dient de afschrijving van agio als rente te worden aangemerkt in de belaste periode. Een renteaftrekbeperking zal hierdoor van toepassing kunnen zijn. Voor de toepassing van artikel 15b Wet Vpb 1969 heeft de wetgever dit tijdens de parlementaire behandeling bevestigd.3